1、根據營運資金管理理論，下列各項中不屬于企業應收賬款成本內容的是()。

A.機會成本

B.管理成本

C.短缺成本

D.壞賬成本

【答案】C

【解析】通過本題掌握應收賬款的成本構成

2、某企業預計下年度銷售凈額為1800萬元，應收賬款周轉天數為90天(一年按360天計算)，變動成本率為60%，資本成本為10%，則應收賬款的機會成本是()。

A.27

B.45

C.108

D.180

【答案】A

【解析】通過本題掌握應收賬款機會成本的計算。應收賬款機會成本=1800/360×90×60%×10%=27(萬元)。

3、企業在進行商業信用定量分析時，應當重點關注的指標是()。

A.發展創新評價指標

B.企業社會責任指標

C.流動性和債務管理指標

D.戰略計劃分析指標

【答案】C

【解析】信用定量分析常用的指標有流動性與營運資本比率;債務管理和支付比率;盈利能力指標。

多項選擇題

1、動用應收賬款余額控制模式進行應收賬款管理可以發揮的作用有()。

A.預測公司的現金流量

B.預計應收賬款的水平

C.反映應付賬款的周轉速度

D.評價應收賬款的收賬效率

【答案】ABD

【解析】通過本題掌握應收賬款余額模式的作用。

判斷題

1、在應收賬款保理中，從風險角度看，有追索權的保理相對于無追索權的保理對供應商更有利，對保理商更不利。

【答案】錯誤

【解析】有追索權保理對保理商更有利。

2、企業采用嚴格的信用標準，雖然會增加應收賬款的機會成本，但能擴大商品銷售額，從而給企業帶來更多的收益。()

【答案】×

【解析】采用嚴格的信用標準會減少應收賬款的機會成本、管理成本、壞賬成本。但不利于擴大企業的銷售量，甚至會因此限制企業的銷售機會。

計算題

1、A公司是一家小型玩具制造商，2009年11月份的銷售額為40萬元，12月份銷售額為45萬元。根據公司市場部的銷售預測，預計2010年第一季度1～3月份的月銷售額分別為50萬元、75萬元和90萬元。根據公司財務部一貫執行的收款政策，銷售額的收款進度為銷售當月收款的60%，次月收款30%，第三個月收款10%。

公司預計2010年3月份有30萬元的資金缺口，為籌措所需資金，公司決定將3月份全部應收賬款進行保理，保理資金回收比率為80%。

要求：

(1)測算2010年2月份的現金收入合計。

(2)測算2010年3月份應收賬款保理資金回收額。

(3)測算2010年3月份應收賬款保理收到的資金能否滿足當月資金需求。

【答案】

(1)2月份的現金收入=45×10%+50×30%+75×60%=64.5(萬元)

(2)3月份應收賬款保理資金回收額

=3月份末應收賬款×80%

=(75×10%+90×40%)×80%

=34.8(萬元)

(3)3月份應收賬款保理資金回收額34.8大于3月份的資金缺口30萬元，所以3月份應收賬款保理收到的資金能滿足當月的資金需求。

【解析】根據題干“銷售額的收款進度為銷售當月收款的60%，次月收款的30%，第三個月收款的10%”，可知：本月的現金流入=上上月的銷售額×10%+上月的銷售額×30%+本月的銷售額×60%，本月末的應收賬款=上月的銷售額×10%+本月的銷售額×40%。