學習目標

　　通過本章的學習，理財規劃師要掌握有關投資規劃的基礎知識。正確把握投資規劃的含義，熟悉投資規劃前的各項準備工作;從總體上把握整個投資規劃的流程;為進一步的投資規劃工作打下基礎;要掌握投資規劃所需要的所有客戶信息。首先要了解進行投資規劃需要的客戶信息細目，分類檢查信息收集情況，對尚未收集的信息進行收集，掌握這些信息的收集方法;掌握基本投資工具的功能和特點：包括股票、債券、基金、信托、外匯等。同時也需要掌握各種投資工具的操作流程，從而指導客戶投資。

　　第一節 投資規劃概述

　　一、投資規劃。

　　(一)投資與投資規劃：

　　1 投資的定義：

　　根據經濟學上的定義，投資是指犧牲或放棄現在可用于消費的價值以獲取未來更大價值的一種經濟活動。投資活動范疇非常廣泛，這里我們所指的投資主要是家庭投資，或叫個人投資。簡單來講，本金在未來能增值或獲得收益的所有活動都可稱為投資。消費與投資是一個相對的概念。消費是現在享受，放棄未來的收益，投資是放棄現在的享受，獲得未來更大的收益。

　　2 直接投資與間接投資。

　　按照投資投入行為的直接程度，投資可分為直接投資和間接投資

　　(二)投資規劃與理財規劃。

　　1 理財規劃一般應該涉及現金規劃、消費支出規劃、子女教育規劃、風險管理規劃與保險規劃、投資規劃、稅收籌劃、退休養老規劃、財產分配與傳承規劃等內容。投資規劃是理財規劃的一個組成部分，理財規劃師需要為客戶制定具體投資規劃方案。每個單項規劃可以具體解決某一方面的具體問題，但僅僅依靠單項規劃并不能全面實現客戶的理財目標，因此，理財規劃必須是一個全面綜合的整體性解決方案。

　　2 投資是實現其他財務目標的重要手段。如果沒有通過投資實現資產增值，客戶可能沒有足夠的財務資源來完成諸如購房、養老等生活目標。因而投資規劃對于整個理財規劃有重要的基礎性作用。

　　二、投資規劃準備工作。

　　(一)樹立并協助客戶建立正確的投資觀念。

　　正確的投資觀念是任何投資規劃的起點。如果沒有正確的投資觀念，任何投資技巧都難以發揮作用。理財規劃師自己首先要樹立正確的投資觀念，并且將這種觀念貫徹于整個投資規劃制定過程中。投資的本質不是單純追求收益，不能僅僅考慮收益和風險，投資追求的是成本、收益、風險、時間這四個維度的完美結合。

　　1 收益和風險權衡的觀念。

　　投資風險是指投資遭受損失的可能性。這種可能性表現為預期投資收益未能實現或未能全部實現，以及投資本金遭受損失等。投資風險可以分六大類(見表5-4)。